ทองคำกำลังมุ่งสู่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 1,850 ดอลลาร์ ท่ามกลางตลาดที่ซบเซา

• ทองคำปรับตัวสูงขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่ห้าเช้าวันจันทร์ ทำสถิติสูงสุดใหม่ในรอบห้าเดือน.
• ดอลลาร์สหรัฐอ่อนค่าลงอีกครั้ง แม้จะมีความกังวลในตลาดสินทรัพย์เสี่ยง เนื่องจากความไม่แน่นอนทางการค้าและการคาดการณ์ว่าเฟดจะผ่อนคลบายวงเงินส่งผลกระทบ.   
• ในทางเทคนิคแล้ว ทองคำมีพื้นที่ขาขึ้นมากกว่า เนื่องจาก RSI รายวันยังคงทรงตัวอยู่ต่ำกว่าโซนขายมากเกินไป.

ทองคำกลับมาได้รับความสนใจอีกครั้งในช่วงเช้าวันจันทร์ โดยอยู่ที่ระดับสูงสุดในรอบห้าเดือนใกล้ $3,480 ตลาดในสหรัฐฯ และแคนาดาปิดทำการในวันจันทร์เนื่องในวันแรงงาน ทิ้งให้ทองคำอยู่ในสภาวะการซื้อขายที่บางเบา.

ทองคำกำลังเริ่มต้นเดือนกันยายนในทิศทางบวก โดยขยายแนวโน้มขาขึ้นต่อเนื่องเป็นวันที่ห้าติดต่อกัน ขณะเดียวกันก็กำลังเข้าใกล้ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $3,500.

การปรับตัวขึ้นล่าสุดของทองคำในทิศทางเหนือ อาจเป็นผลมาจากความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยที่กลับมาอีกครั้ง ท่ามกลางตลาดเอเชียที่ปรับตัวลดลง โดยเฉพาะดัชนีนิเคอิ 225 ของญี่ปุ่นที่ร่วงลงอย่างหนัก หลังจากการเทขายหุ้นเทคโนโลยีในตลาดวอลล์สตรีทเมื่อวันศุกร์.

ความไม่แน่นอนที่กลับมาอีกครั้งในด้านการค้าเพิ่มความเสี่ยงให้กับตลาดที่ไม่ต้องการเสี่ยง ในวันศุกร์ ศาลสหรัฐฯ ได้ตัดสินว่าภาษีทั่วโลกที่ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ กำหนดฝ่ายเดียวส่วนใหญ่ขัดต่อกฎหมาย.

นอกจากนี้ ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อภาคการผลิตของจีน (Caixin Manufacturing PMI) ที่ปรับตัวสูงขึ้นเกินคาดในเดือนสิงหาคม ยังเป็นอีกปัจจัยหนุนให้ราคาทองคำมีแนวโน้มปรับตัวสูงขึ้น ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อภาคการผลิตทั่วไปของ RatingDog China ปรับตัวขึ้นสู่ระดับ 50.5 ในเดือนที่แล้ว จาก 49.5 ในเดือนกรกฎาคม ตามข้อมูลที่ S&P Global เปิดเผยเมื่อวันจันทร์ ซึ่งสูงกว่าตัวเลขคาดการณ์ที่ 49.5.

นอกจากนี้ ความคาดหวังเกี่ยวกับการผ่อนคลายนโยบายอย่างรุนแรงของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ในเดือนต่อๆ ไป ยังเป็นปัจจัยหนุนให้ทองคำซึ่งไม่มีผลตอบแทนจากดอกเบี้ยได้รับความนิยมเพิ่มขึ้นอีกด้วย ตลาดกำลังคาดการณ์ว่ามีโอกาสประมาณ 90% ที่เฟดจะปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนนี้ ตามข้อมูลจากเครื่องมือ FedWatch ของ CME Group.

ดัชนีราคา PCE หลักของสหรัฐฯ ซึ่งเป็นมาตรวัดอัตราเงินเฟ้อที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed) ชื่นชอบ ซึ่งเผยแพร่เมื่อวันศุกร์ที่ผ่านมา สอดคล้องกับการคาดการณ์ และยิ่งเสริมความเชื่อมั่นว่า Fed จะดำเนินนโยบายผ่อนคลายทางการเงิน.

ขณะเดียวกัน ความสนใจได้หันไปจับตาข้อมูลการจ้างงานที่สำคัญของสหรัฐฯ ซึ่งจะออกมาในช่วงปลายสัปดาห์นี้ เพื่อหาร่องรอยใหม่ๆ เกี่ยวกับสุขภาพของตลาดแรงงานของประเทศ ซึ่งเป็นกุญแจสำคัญในการกำหนดขอบเขตและเวลาของการปรับลดอัตราดอกเบี้ยครั้งต่อไปของเฟด.

นอกจากนี้ คำปราศรัยของเจ้าหน้าที่เฟดและข่าวสารการค้าจะทำให้เทรดเดอร์ทองคำเพลิดเพลิน.

การวิเคราะห์ทางเทคนิครายวัน

กราฟรายวันแสดงให้เห็นว่าทองคำยังมีโอกาสปรับตัวขึ้นได้อีก เนื่องจาก RSI 14 วันยังคงอยู่ต่ำกว่าโซนขายมากเกินไป ขณะที่ยังคงอยู่ในโซนขาขึ้นอย่างสบายๆ.

ในขณะเดียวกัน การตัดกันของเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 21 วัน และ SMA 50 วัน ในเชิงบวก ยังคงมีผลอยู่.

อุปสรรคด้านบนที่เห็นได้ชัดในทันทีอยู่ที่ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $,3500 ซึ่งหากทะลุผ่านไปได้ จะทดสอบระดับจิตวิทยาที่ $3,550.

ในทางกลับกัน การปรับตัวลดลงใด ๆ จะท้าทายระดับ $3,437 ในระหว่างวันเป็นอันดับแรก หากต่ำกว่านั้น ผู้ขายจะเข้าโจมตีที่ระดับ $3,400.

หากราคาหลุดระดับดังกล่าวอย่างต่อเนื่อง จะเปิดทางให้ราคาทดสอบเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ 21 วัน ที่ระดับ $3,373.